Сінгапурський сімейний офіс зі швейцарськими членами родини

Читати PDF-версію (4 сторінок)

Хвиля сімейних офісів 2019–2023 років привела до Сінгапуру кілька сотень однородинних сімейних офісів, що скористалися стимулами за статтями 13O і 13U, і багато з них мали значну експозицію на цифрові активи.¹ Посилення вимог 2023 року після справи про відмивання грошей на S$ 3 млрд підвищило мінімальний розмір фонду до S$ 20 млн і запровадило для рівня за статтею 13U вимогу щодо щонайменше одного інвестиційного фахівця, який не є членом родини. Воно вимагало місцевих інвестицій щонайменше 10 % або S$ 10 млн і запровадило вимогу щодо бізнес-витрат за ступінчастою шкалою. Крім того, з’явилася посилена перевірка походження статків родини з метою протидії відмиванню грошей.² Цифрові активи, які тримає фондова структура сімейного офісу, кваліфікуються як призначені інвестиції лише в межах, розглянутих у розділі VI. На практиці MAS вимагає від сімейних офісів зі значною криптоекспозицією підтвердити зберігання в ліцензованого кастодіана й наявність задокументованої політики оцінки.

Сінгапурський сімейний офіс, члени родини якого є резидентами Швейцарії, стикається з описаними вище швейцарськими правилами віднесення. Член родини — резидент Швейцарії, який є акціонером сінгапурської фондової структури, сплачує у Швейцарії податок з отриманих дивідендів і податок на майно з вартості акцій. Якщо структура — VCC, яка нічого не розподіляє, щорічне навантаження швейцарського члена родини становить податок на майно з вартості акцій, яку податкова адміністрація Цуга оцінює за чистою вартістю активів. Якщо структура — траст, дискреційним бенефіціаром якого є швейцарський член родини, а засновник на момент створення не був резидентом Швейцарії, швейцарський член родини не несе податкового навантаження до моменту розподілу. Саме такій структурі віддає перевагу більшість швейцарських членів сінгапурських родин.³

Транскордонний погляд

Швейцарській родині, яка розглядає сінгапурський сімейний офіс, варто розділити два питання. Перше — чи слід управляти цифровими активами родини із Сінгапуру. Це питання про те, де працює інвестиційна команда, і про стимули. Для родини з бізнес-інтересами в Азії відповідь часто — так. Друге — чи мають члени родини, які є резидентами Швейцарії, володіти сінгапурською структурою безпосередньо. Тут відповідь майже завжди — ні, бо швейцарський податок на майно й оподаткування дивідендів дістаються структури через них. Зазвичай рішенням є сінгапурський траст, заснований до набуття будь-якого швейцарського резидентства або членом родини, що не є резидентом Швейцарії, який володіє VCC, а швейцарські члени родини є дискреційними бенефіціарами. Таку схему потрібно створити до того, як швейцарські члени родини отримають резидентство, бо траст, заснований резидентом Швейцарії, відносять до засновника.

Примітки

MAS, відповіді на парламентські запити щодо кількості однородинних сімейних офісів, які отримали податкові стимули (близько 1100 на кінець 2022 р.; близько 1650 на кінець 2023 р.; близько 2000 на кінець 2024 р.). Див. частину M, розділ V. ↩
MAS, Circular FDD Cir 09/2023 від 5 липня 2023 р., «Revised Conditions for Section 13O and 13U Tax Incentive Schemes for Family Offices»; MAS, консультація щодо обов’язкових рамок протидії відмиванню грошей для однородинних сімейних офісів, 31 липня 2023 р., і відповідь на неї. Див. частину L, розділ V, і частину M, розділ V. ↩
Циркуляр SSK № 30 від 22 серпня 2007 р., розділ 5.2.3 (безвідкличні дискреційні трасти: до моменту розподілу не відносяться до бенефіціарів, якщо засновник на момент створення не був резидентом Швейцарії). Див. частину G, розділ II. ↩

Лише для загального ознайомлення. Ця стаття не є юридичною чи податковою консультацією, не замінює консультації щодо конкретної справи й не створює відносин між адвокатом і клієнтом. Вона відображає правове становище станом на жовтень 2026.

Українська

Контакти

Dr Alexander Ressos, TEP

Of Counsel, KGP Legal LLC

Я є Of Counsel у KGP Legal LLC у Сінгапурі, де працюю з глобальною клієнтською базою успішних підприємців та їхніх родин, незалежних управителів активів, сировинних трейдингових компаній та інших комерційних клієнтів. Я адвокат у Німеччині та Швейцарії, також допущений до практики як солісітор в Англії та Уельсі і в Гонконгу. Свій час я розподіляю між Цугом у Швейцарії, Сінгапуром і Гонконгом. З 2017 року я консультував міжнародних клієнтів у понад 700 проєктах із криптоактивами та цифровими активами. Я також маю великий досвід у транскордонних судових спорах і арбітражі в Сінгапурі, Гонконгу та на інших ринках Південно-Східної Азії й Великого Китаю.

Я працюю в ключових фінансових центрах Південно-Східної Азії, Близького Сходу та Швейцарії, приділяючи особливу увагу захисту активів, міжнародному податковому та спадковому плануванню, а також трастам, адмініструванню компаній та іншим фідуціарним послугам. Моя філософія — бути довіреним радником, який тісно співпрацює з клієнтами й допомагає їм досягати їхніх комерційних цілей.

Усі консультації з права Сінгапуру надаються через KGP Legal LLC — авторитетну й належно ліцензовану сінгапурську фірму адвокатів і солісіторів (advocates and solicitors).

KGP Legal LLC — середня за розміром юридична фірма в Сінгапурі, здатна надавати повний спектр юридичних послуг і послуг з корпоративного адміністрування. Якщо вам потрібна додаткова інформація, зв’яжіться зі мною безпосередньо за адресою [email protected].

Зв’язатися →

Статті та аналітика

Відкриваєте або розширюєте бізнес у Сінгапурі?

SingaporeIQ редагує Dr Alexander Ressos — міжнародний бізнес-юрист із понад 15-річним місцевим досвідом у Сінгапурі як постійний резидент, іноземний юрист, зареєстрований у Сінгапурі, і керуючий партнер сінгапурської іноземної юридичної практики. Окрім значного досвіду в транскордонних інвестиціях і угодах, роботі з приватними клієнтами категорії UHNWI та у сфері санкцій і експортного контролю, Dr Ressos має великий досвід транскордонного бізнесу та проєктів із криптоактивами й цифровими активами в Сінгапурі — понад 700 проєктів з 2017 року.

Якщо ви плануєте реєстрацію компанії, інвестицію, холдингову структуру чи вихід на ринок через Сінгапур, ви можете звернутися до Dr Ressos безпосередньо за адресою [email protected]. Консультації з права Сінгапуру надає KGP Legal LLC, ліцензована сінгапурська фірма адвокатів і солісіторів (advocates and solicitors). Як сінгапурська юридична фірма, KGP Legal LLC відповідно до Legal Profession Act 1966 має право консультувати з права Сінгапуру та представляти клієнтів у судах Сінгапуру; іноземним юридичним фірмам з офісом у Сінгапурі (foreign law practices) за загальним правилом не дозволено ні те, ні інше. Dr Ressos і його команда сприяють наданню повного спектра сінгапурських юридичних послуг, послуг із комплаєнсу та адміністрування компаній, зокрема щодо реєстрації компаній, корпоративних угод, комерційних договорів, криптоактивів і цифрових активів, фінансового регулювання та вирішення спорів, включно із судовими процесами в судах Сінгапуру. Про юридичні, податкові та фідуціарні послуги у Швейцарії див. helveticaregister.com.