Вимір п’ятий: оподаткування фізичних осіб, компаній і фондів
Читати PDF-версію (5 сторінок)
Оподаткування — це вимір, за яким обидва центри найбільше різняться методом і найменше — результатом для типового власника. Швейцарія оподатковує майно й доходи на трьох рівнях, але звільняє приватний приріст капіталу за ст. 16 ч. 3 Федерального закону про прямий федеральний податок (DBG). Приватна особа, яка купує й продає токени, не сплачує податку з приросту, сплачує податок на майно з вартості на кінець року і податок на доходи зі стейкінгових винагород, аірдропів і доходів від майнінгу. Звільнення втрачається, якщо особа є професійним трейдером за критеріями Циркуляра № 36. Тоді прибуток вважається доходом від самостійної діяльності й обкладається податком на доходи та внесками на соціальне страхування.1 Сінгапур не має податку на приріст капіталу, тож приріст не оподатковується, якщо тільки він не є торговельним доходом за ст. 10(1)(a) Закону про податок на доходи 1947 року, що визначається за ознаками торговельної діяльності (badges of trade). Податку на майно в Сінгапурі немає. Стейкінгові винагороди та аірдропи є доходом, якщо отримані в межах торговельної діяльності або як винагорода за послуги, а інакше лишаються поза оподаткуванням.2
Для компаній картина змінюється. Швейцарська компанія сплачує податок на прибуток з усіх реалізованих приростів (ефективна ставка в Цугу — близько 12 %, у Цюриху — близько 19–20 %) і податок на капітал із власного капіталу. Надходження від випуску токенів є виручкою або зобов’язанням залежно від того, що токен обіцяє, а скарбниці фундацій можуть бути звільнені від податку за ст. 56 літ. g DBG, якщо їхня мета суспільно корисна чи благодійна. Сінгапурська компанія сплачує 17 % з торговельного прибутку з частковими звільненнями і нічого — з приросту капіталу. Утім з 1 січня 2024 року ст. 10L Закону про податок на доходи оподатковує прибуток від відчуження іноземних активів, отриманий у Сінгапурі суб’єктом багатонаціональної групи, який не має економічної присутності.3 Для фондів сінгапурські стимули за ст. 13O і 13U звільняють визначений дохід від визначених інвестицій, до яких за умовами програм належать і цифрові токени. Швейцарія ж оподатковує фонд прозоро на рівні інвестора і розглядає обмежений фонд для кваліфікованих інвесторів (L-QIF) як будь-яку іншу схему колективного інвестування.
| Питання | Швейцарія | Сінгапур |
|---|---|---|
| Приватний приріст капіталу | Не оподатковується (ст. 16 ч. 3 DBG), якщо особа не є професійним трейдером | Податку на приріст капіталу немає; торговельний дохід оподатковується (ст. 10(1)(a) ITA) |
| Податок на майно | Так, кантональний; курсовий перелік ESTV на кінець року | Немає |
| Стейкінг, аірдропи, майнінг (фізичні особи) | Дохід (ст. 16 ч. 1, ст. 20 DBG) | Дохід лише за торговельної діяльності чи послуг |
| Прибуток компаній | Податок на прибуток, федеральний плюс кантональний; Цуг — близько 12 % ефективно | 17 % з частковим звільненням; ст. 10L для прибутку від іноземних активів |
| Скарбниця фундації | Звільнена від податку, якщо виконано ст. 56 літ. g DBG | CLG оподатковується, якщо не має статусу благодійної організації |
| Фонди | Прозорість; L-QIF | Звільнення за ст. 13O/13U; VCC |
| ПДВ/GST на обмін токенів | Звільнено (платіжний засіб) | Звільнене від GST постачання з 1 січня 2020 року |
| Паушальне оподаткування чи територіальний принцип | Оподаткування за витратами, ст. 14 DBG (у Цугу так, у Цюриху ні) | Територіальний принцип; іноземний дохід звільнено, якщо його не переказано до Сінгапуру (з урахуванням ст. 10L) |
| Прозорість | CRS; імплементація CARF (див. частину G, розділ VII) | CRS; зобов’язання щодо CARF (див. частину M, розділ VII) |
Транскордонний погляд
Засновник, який має протокольні токени на 20 млн швейцарських франків, права на які вже набуто (vested), питає, де їх реалізувати — у Цугу чи в Сінгапурі. У Цугу приріст не оподатковується, якщо засновник — приватний інвестор, але токени щороку обкладаються податком на майно, а ризик кваліфікації як професійного трейдера зростає з кожною активною операцією зі скарбницею. У Сінгапурі приріст не оподатковується, якщо токени тримали як інвестицію, і податку на майно немає, але засновникові доведеться пройти аналіз ознак торговельної діяльності, а якщо він володіє токенами через компанію групи — ще й перевірку економічної присутності за ст. 10L. Розрахунки в частині P, розділі I, зазвичай показують, що обидва результати ближчі один до одного, ніж свідчать номінальні ставки, тож рішення залежить від того, де засновник хоче жити.
Примітки
- Ст. 16 ч. 3 і ст. 18 DBG (SR 642.11); Федеральна податкова адміністрація Швейцарії (ESTV), Circular No. 36 «Gewerbsmässiger Wertschriftenhandel» від 27 липня 2012 р.; робочий документ ESTV «Kryptowährungen und Initial Coin/Token Offerings als Gegenstand der Vermögens-, Einkommens- und Gewinnsteuer, der Verrechnungssteuer und der Stempelabgaben», остання редакція. Див. частину G, розділи I і II. ↩
- Income Tax Act 1947, ст. 10(1); IRAS e-Tax Guide «Income Tax Treatment of Digital Tokens», уперше опублікований 17 квітня 2020 р., з оновленнями. Див. частину M, розділи I і II. ↩
- Ст. 56 літ. g і ст. 58 і наступні DBG; Income Tax Act 1947, ст. 10L і 43; IRAS e-Tax Guide «Tax Treatment of Gains or Losses from the Sale of Foreign Assets» (2023, з оновленнями). Див. частину G, розділ IV, і частину M, розділ II. ↩
Лише для загального ознайомлення. Ця стаття не є юридичною чи податковою консультацією, не замінює консультації щодо конкретної справи й не створює відносин між адвокатом і клієнтом. Вона відображає правове становище станом на жовтень 2026.